Банки лопатою гребуть 💵, і кінця проблемі не видно
Історія про те, як при гривні та економіці, що ходять по краю, можна вийти на рекордні прибутки.
🔥НБУ друкує 400 млрд грн для Влади
➡️ в банках виникає нових 400 млрд грн надлишку "кешу"
➡️ НБУ платить банкам за цей "кеш" по 200+ млн грн щодня або 9+ млн грн за кожну годину в добі
Беруть участь в цьому, всі шість десятків банків.
Частина 1️⃣
Приємна для банків проблема в Україні
За перші два місяці цього року банківська система заробила 21,5 млрд грн – це 33% чистої маржі по доходах. Маржа, яка вдвічі вище мирного 2018 р., й рекордна (на рівні 2020 р.) з часів Світової фінансової кризи 2008 р.
Доходи банків зросли на 33% р/р до 66 млрд грн.
Витрати банків зросли на 12% р/р до 44 млрд грн.
🔮 Як результат, в кінці року, можна очікувати новини про неймовірні премії керівникам банків, особливо тих, що у власності уряду: "За великі досягнення у непростий для країни час!".
Як же так вийшло, що війна війною, а прибутки йдуть як по розкладу?
Частина 2️⃣
Зародження проблеми, як завжди, пішло з легких рішень.
Війна справа дорога, а підняття ставок податків – це рішення довготривале. Та і немає з кого їх взяти при економіці, що фактично стала на паузу. Тому з початком війни НБУ почав активно друкувати гроші для Бюджету Влади (Влада не є Держава, Держава не є Влада, нумо розділяти).
Нічого особливого, кожна Влада у часи війни, бере в руки інфляційний податок – друкує нові гроші, купує на них різні блага, а з часом через збільшення грошової маси, ціни на все зростають. Як результат, купівельна спроможність грошей, які мають громадяни, падає. Ніби й ніяких податків не платили, але всі ми стали бідніше😉.
💰Ну от під цю ціль НБУ надрукував і видав Владі 390 млрд грн (пам'ятаємо цю цифру) за минулий рік, наростивши свій портфель ОВДП у 2,3 раза! Саме тому така важлива міжнародна підтримка, й саме тому МВФ вимагає, щоб НБУ перестав друкувати гроші, бо інфляція у 26% в іншому разі, буде здаватися квіточками.
Далі Влада поступово влила ці гроші в економіку, шляхом виплат соціальної допомоги та виплат військовослужбовцям.
Військовослужбовці не мають часу, щоб думати про покупки, та і загалом споживчі настрої в часи війни не в найкращому становищі. Як результат купа грошей просто осідає нерухомо в банках. Вивести за кордон їх складно, а витратити на споживання або інвестувати в Україні, навіть покласти на депозит, страшно (при такій то інфляції й невизначеності).
Частина 3️⃣
Від грошей аж пухнуть
💰 Після усіх цих рішень маємо величезну надлишкову ліквідність у банківській системі, гроші які просто лежать "на поточних рахунках" – 500 млрд грн. Для порівняння у 2021 році середній обсяг складав 90 млрд грн (ось ці 390 млрд, які надрукував НБУ).
Тобто, кожна 5-та гривня або 20% від чистих активів банків – це фактично "кеш", який в будь-який момент може ринути в економіку:
▪️ розігнати інфляцію
▪️ вийти на валютний ринок (бізнесу варто знати, що очікувати від курсу)
▪️ влитися в ОВДП і завали відсоткові ставки
Невідомо куди, за яких умов і з якими наслідками - можливо громадяни та бізнес масово почнуть відкривати довгострокові депозити або витрачати свої кошти.
Щоб хоч якось взяти під контроль цю ситуацію, НБУ вирішує зав'язати ці гроші на своїх рахунках, й надає банкам можливість розміщувати ці кошти у себе на "одноденний депозит".
💰Так, в середньому, щодня в останньому кварталі 2022 р. НБУ залучав по 340 млрд грн. В поточному році вже 370 млрд грн (майже стільки, скільки НБУ надрукував – 390 млрд грн).
Сплачує по цих депозитах Нацбанк 20% річних (9% до червня 2022 р. і 23% до 7 квітня цього року).
З квітня місяця 2022 р., як цей процес почав розгортатися, банки заробили на одноденних депозитах в НБУ 37 млрд грн, або більше ніж річний прибуток банківської системи за весь 2022 рік.
Цього року за 2 місяці банки вже заробили на цьому 19 млрд грн – це 85% від усіх прибутків банків. Аби не депозити в НБУ, маржа банківської системи була б не рекордні 33%, а 5%.
Історія про те, як при гривні та економіці, що ходять по краю, можна вийти на рекордні прибутки.
🔥НБУ друкує 400 млрд грн для Влади
➡️ в банках виникає нових 400 млрд грн надлишку "кешу"
➡️ НБУ платить банкам за цей "кеш" по 200+ млн грн щодня або 9+ млн грн за кожну годину в добі
Беруть участь в цьому, всі шість десятків банків.
Частина 1️⃣
Приємна для банків проблема в Україні
За перші два місяці цього року банківська система заробила 21,5 млрд грн – це 33% чистої маржі по доходах. Маржа, яка вдвічі вище мирного 2018 р., й рекордна (на рівні 2020 р.) з часів Світової фінансової кризи 2008 р.
Доходи банків зросли на 33% р/р до 66 млрд грн.
Витрати банків зросли на 12% р/р до 44 млрд грн.
🔮 Як результат, в кінці року, можна очікувати новини про неймовірні премії керівникам банків, особливо тих, що у власності уряду: "За великі досягнення у непростий для країни час!".
Як же так вийшло, що війна війною, а прибутки йдуть як по розкладу?
Частина 2️⃣
Зародження проблеми, як завжди, пішло з легких рішень.
Війна справа дорога, а підняття ставок податків – це рішення довготривале. Та і немає з кого їх взяти при економіці, що фактично стала на паузу. Тому з початком війни НБУ почав активно друкувати гроші для Бюджету Влади (Влада не є Держава, Держава не є Влада, нумо розділяти).
Нічого особливого, кожна Влада у часи війни, бере в руки інфляційний податок – друкує нові гроші, купує на них різні блага, а з часом через збільшення грошової маси, ціни на все зростають. Як результат, купівельна спроможність грошей, які мають громадяни, падає. Ніби й ніяких податків не платили, але всі ми стали бідніше😉.
💰Ну от під цю ціль НБУ надрукував і видав Владі 390 млрд грн (пам'ятаємо цю цифру) за минулий рік, наростивши свій портфель ОВДП у 2,3 раза! Саме тому така важлива міжнародна підтримка, й саме тому МВФ вимагає, щоб НБУ перестав друкувати гроші, бо інфляція у 26% в іншому разі, буде здаватися квіточками.
Далі Влада поступово влила ці гроші в економіку, шляхом виплат соціальної допомоги та виплат військовослужбовцям.
Військовослужбовці не мають часу, щоб думати про покупки, та і загалом споживчі настрої в часи війни не в найкращому становищі. Як результат купа грошей просто осідає нерухомо в банках. Вивести за кордон їх складно, а витратити на споживання або інвестувати в Україні, навіть покласти на депозит, страшно (при такій то інфляції й невизначеності).
Частина 3️⃣
Від грошей аж пухнуть
💰 Після усіх цих рішень маємо величезну надлишкову ліквідність у банківській системі, гроші які просто лежать "на поточних рахунках" – 500 млрд грн. Для порівняння у 2021 році середній обсяг складав 90 млрд грн (ось ці 390 млрд, які надрукував НБУ).
Тобто, кожна 5-та гривня або 20% від чистих активів банків – це фактично "кеш", який в будь-який момент може ринути в економіку:
▪️ розігнати інфляцію
▪️ вийти на валютний ринок (бізнесу варто знати, що очікувати від курсу)
▪️ влитися в ОВДП і завали відсоткові ставки
Невідомо куди, за яких умов і з якими наслідками - можливо громадяни та бізнес масово почнуть відкривати довгострокові депозити або витрачати свої кошти.
Щоб хоч якось взяти під контроль цю ситуацію, НБУ вирішує зав'язати ці гроші на своїх рахунках, й надає банкам можливість розміщувати ці кошти у себе на "одноденний депозит".
💰Так, в середньому, щодня в останньому кварталі 2022 р. НБУ залучав по 340 млрд грн. В поточному році вже 370 млрд грн (майже стільки, скільки НБУ надрукував – 390 млрд грн).
Сплачує по цих депозитах Нацбанк 20% річних (9% до червня 2022 р. і 23% до 7 квітня цього року).
З квітня місяця 2022 р., як цей процес почав розгортатися, банки заробили на одноденних депозитах в НБУ 37 млрд грн, або більше ніж річний прибуток банківської системи за весь 2022 рік.
Цього року за 2 місяці банки вже заробили на цьому 19 млрд грн – це 85% від усіх прибутків банків. Аби не депозити в НБУ, маржа банківської системи була б не рекордні 33%, а 5%.