Филипп Олейник: Код финансовой свободы [Миллион за 7 лет]

📈Время инвестировать в Европу вопреки пессимизму?

На Всемирном экономическом форуме в Давосе генеральный директор BlackRock Ларри Финк заявил, что текущее настроение вокруг Европы слишком пессимистично и сейчас может быть подходящий момент для инвестиций в регион.

☝По его словам, бизнес еврозоны показывает признаки восстановления благодаря стабилизации сектора услуг и ослаблению спада в производстве.

✏️Ключевые моменты форума:

✅Финк отметил необходимость развития Союза рынков капитала для более эффективного привлечения инвестиций.

✅Кристалина Георгиева (МВФ) и Кристин Лагард (ЕЦБ) согласились с тем, что Европе нужно лучше мобилизовать капитал и удерживать таланты и сбережения внутри региона.

✅Лагард подчеркнула, что глобальная экономическая нестабильность, усилившаяся с началом нового президентства Дональда Трампа, представляет собой экзистенциальную угрозу для Европы.

📊Инфляционные ожидания и США

Финк также прокомментировал ситуацию в США, заявив, что не видит значительных угроз инфляции, несмотря на рост доходности 10-летних казначейских облигаций до 4,64%.

☝️Однако он допустил сценарий, при котором доходность может достичь 5,5%, если продолжится рост фискального дефицита.

💬Является ли текущий пессимизм в отношении Европы переоцененным или обоснованным?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

🫣Nasdaq растет, но акции бьют антирекорды

В нормальных условиях, когда рынок растет, количество акций, достигающих 52-недельных минимумов, уменьшается.

Однако текущие данные по Nasdaq показывают обратное ⏩несмотря на рост индекса, число акций на минимумах растет. Это расхождение было замечено ранее в конце 2021 года, что предшествовало медвежьему рынку 2022 года.

🔍Почему на это нужно обратить внимание?

👉Нормальная динамика предполагает снижение новых минимумов при росте цен.

👉Текущая тенденция указывает на возможные скрытые слабости рынка.

👉Исторические параллели с 2021 годом могут сигнализировать о приближении коррекции.

👉Данные NL (New Lows) важны для оценки ширины рынка, поскольку индексы могут скрывать общую слабость среди менее крупных акций.

💼Как интерпретировать эти данные?

Технические аналитики часто используют New Highs (NH) и New Lows (NL) для оценки широты рынка. Однако данные Nasdaq могут быть искажены более мягкими стандартами листинга и большим количеством неудачных IPO по сравнению с NYSE.

📋Важно учитывать, что рост NL при высоких ценах часто сигнализирует о потенциальной нестабильности.

Технологические изменения в анализе:

🔴До 1980 года данные NH и NL фиксировались вручную, что влияло на точность и сопоставимость.

🔴С переходом на 52-недельный период с помощью компьютеров данные стали более точными, что делает текущие сигналы особенно значимыми.

Как думаете, стоит ли ожидать повторения сценария 2022 года, или это временное отклонение в рыночной динамике?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

🛍Трамп призвал ФРС к немедленному снижению процентных ставок

Президент Дональд Трамп заявил о намерении добиваться снижения процентных ставок, выступая на Всемирном экономическом форуме в Давосе.

ℹ️Хотя он не упомянул Федеральную резервную систему (ФРС) напрямую, его комментарии ясно дали понять, что он планирует влиять на денежно-кредитную политику.

«Я буду требовать немедленного снижения процентных ставок»,
— подчеркнул Трамп, добавив, что этот тренд должен повторяться по всему миру.

📈Конфликт с ФРС
Во время первого срока Трамп неоднократно критиковал председателя ФРС Джерома Пауэлла, называя его решения ошибочными. Несмотря на это, ФРС продолжает настаивать на своей независимости, подчеркивая, что политические факторы не влияют на их решения.

Пауэлл на своем выступлении заявил, что ФРС будет придерживаться своей денежно-кредитной политики, несмотря на заявления различных политиков.

💬Трамп обвинил предыдущую администрацию Джо Байдена в росте инфляции и высоких процентных ставках, назвав дефицитные расходы основной причиной кризиса.

🤭Забавно, что Трамп не упомянул, что именно при его президентстве было напечатано 3,5 триллиона долларов, а также проведено самое агрессивное снижение ставок.

✍️И вот возникает вопрос:
Как вы считаете, смогут ли ФРС и Трамп найти общий язык, или он продолжит оказывать давление на руководство через республиканцев?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

Очень интересные и противоречивые данные вышли

Во-первых, безработица УПАЛА до 4% с 4.1%

Во-вторых, пейролы (новые рабочие места) стабильно выходят всё ближе к 0, что явно говорит об остывании рынка труда и найме. Снижается и занятость в частном секторе, а в обрабатывающей промышленности вообще больше увольнений, чем найма

в-третьих, продолжительность рабочей недели сократилась до самого низкого уровня с 2020 года

В-четвертых, рост зарплат. Это вообще не супер, так как это проифнялционный показатель.

Доходности облиг - вверх
Рынки - вниз.

Пока реакция такая.

Выши мысли ?
🔽

🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

⚫️«Спираль смерти» для Великобритании. Далио предупреждает о надвигающемся кризисе

Основатель Bridgewater Associates и миллиардер-инвестор Рэй Далио заявил, что Великобритания рискует оказаться в «долговой спирали смерти», если не примет срочные меры по сокращению бюджетного дефицита.

🎙В интервью Financial Times он подчеркнул необходимость повышения налогов или сокращения государственных расходов, чтобы избежать неконтролируемого роста долгового бремени.

📉Доходность 10-летних облигаций Великобритании достигла 4,9% в декабре — это максимум за последние 16 лет.

☝️По прогнозам Офиса бюджетной ответственности, расходы на обслуживание долга составят £89 млрд в 2024/25 финансовом году.

Далио объясняет:
«Когда вам приходится брать деньги в долг, чтобы погашать проценты по предыдущим займам, и при этом процентные ставки продолжают расти, вы попадаете в то, что на рынках называют спиралью смерти».

📊 Ожидается, что дефицит Великобритании в 2025 году достигнет 4,8% ВВП, что выше желаемого уровня в 3%, о котором говорит Далио. Для сравнения, в США прогнозируют дефицит на уровне 6,2%.

💼Бюджет, представленный министром финансов Рэйчел Ривз в октябре, оказался под критикой, особенно со стороны консерваторов, требующих ее отставки.

Ривз настаивает, что рост доходности облигаций — это глобальная тенденция, а не исключительно внутренняя проблема.

👆Эта ситуация вызывает ассоциации с бюджетным кризисом 2022 года при правительстве Лиз Трасс, когда обещание агрессивного снижения налогов привело к рекордной распродаже государственных облигаций.

Что дальше?🤔
Хотя Goldman Sachs ожидает снижения стоимости заимствований к концу года благодаря возможному снижению ключевой ставки Банком Англии, инвесторы, включая Далио, настаивают на немедленных мерах.

💬 Сможет ли Великобритания избежать долгового кризиса, или «спираль смерти» уже запущена?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

Открытые вакансии продолжили своё снижение. Сегодня в 15:30 важные данные по безработице

Ожидается, что 4,1% так и останется безработица.

Ваши ожидания?

📉 Останется
📈 Повысится

➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

🫧Опять пузырь? UBS считает, что история повторяется.

Согласно аналитикам UBS, фондовый рынок пока не достиг стадии пузыря, однако текущие условия свидетельствуют о его приближении.
В отчете стратега UBS по глобальному рынку акций Эндрю Гартвэйта отмечено, что шесть из семи ключевых индикаторов уже проявились.

❗️Основные факторы риска:

1️⃣Завершение структурного бычьего рынка
UBS определяет окончание бычьего цикла при доходности облигаций выше 5% на 10-летний период. На данный момент этот показатель составляет 4,54% и продолжает расти.

2️⃣Давление на прибыль
Рост доходов замедляется, особенно в циклических секторах, что усиливает давление на котировки.

3️⃣Концентрация роста
Рынок тянут вверх крупные технологические компании, такие как Nvidia (+1,41%) и Apple (+2,06%), тогда как малые и средние компании демонстрируют слабую динамику.

4️⃣ 25 лет с последнего пузыря
Прошло четверть века с момента пика "дотком-бумa", что исторически совпадает с формированием новых рыночных пузырей.

5️⃣ Новая доминирующая идея
Инвесторы делают ставку на генеративный ИИ как ключевой драйвер продуктивности, что создает эффект «этот раз будет другим».

6️⃣ Рост активности розничных инвесторов
Наблюдается значительное вовлечение частных инвесторов в спекулятивные активы, включая мем-акции и криптовалюты.

Что пока сдерживает формирование пузыря?👇
Мягкая монетарная политика пока не реализована в полной мере. Доходности долгосрочных облигаций остаются высокими, что нивелирует эффект от возможных снижения ставок ФРС на 100 б.п.

📎Аналитики советуют снижать долю нецикличных компаний и отдавать предпочтение защитным активам с низкой долговой нагрузкой. Среди них выделяются SAP (+1,58%), Microsoft (+0,38%) и BAE Systems (-1,67%).

🌧Согласны, что формальные признаки пузыря почти полностью налицо?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

TLTшники и TMFшники сегодня ставят за здоровье Трампа))

🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

🦆 ЕС обещает пропорциональный ответ на тарифные угрозы Трампа

Европейский союз заявил о готовности ответить на любые торговые барьеры, которые может ввести администрация Трампа.

Комиссар ЕС по экономике Валдис Домбровскис в интервью CNBC на Всемирном экономическом форуме в Давосе отметил:
«Если потребуется защищать наши экономические интересы, мы отреагируем пропорционально».

🇺🇸После инаугурации Трамп вновь обвинил ЕС в нечестной торговле и пообещал ввести тарифы на европейские товары, назвав Европу «очень, очень плохой для США»🙄

Он также упомянул возможность введения дополнительного 10% тарифа на товары из Китая с февраля.

📉Влияние на мировую экономику
Домбровскис подчеркнул, что США и ЕС остаются стратегическими союзниками и должны избегать эскалации торговых конфликтов, так как это может навредить глобальному росту. По оценкам МВФ, глобальная фрагментация экономики может снизить мировой ВВП до 7%.

📊Торговый дисбаланс между ЕС и США
В 2023 году ЕС экспортировал товаров в США на 502 млрд евро, при этом объемы импорта составили 340 млрд евро, что привело к значительному профициту для Европы. Этот торговый дисбаланс долгое время был предметом критики со стороны Трампа.

💬Гита Гопинат, первый заместитель управляющего директора МВФ, заявила, что тарифные угрозы и меры стимулирования экономики США могут быть позитивными для американских рынков, но представляют негативные риски для мировой экономики. Тем не менее, она отметила, что нужно «подождать и посмотреть», как разовьются события.

Как вы думаете, приведут ли эти торговые войны к новому глобальному экономическому кризису или стороны смогут найти компромисс? 💼

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

🚀Binance предсказывает новый максимум для криптоиндустрии при администрации Трампа

Генеральный директор Binance Ричард Тэнг на Всемирном экономическом форуме в Давосе заявил, что 2025 год станет ключевым для крипторынка.

📈Он ожидает «гораздо более четкого регулирования» в США с приходом новой администрации Трампа, что, по его словам, станет мощным катализатором роста.

«Этот год станет годом нового исторического максимума для криптоиндустрии,"
— отметил Тэнг.

👉Уже в прошлом году биткоин впервые превысил отметку в $100,000, и оптимизм среди трейдеров продолжает расти.
На момент публикации BTC торгуется около $100,041, несмотря на недавнюю коррекцию.

🗽Тэнг подчеркнул, что США готовят изменения в регулировании токенов, торговли и управления активами.

Более того, он отметил, что не только Трамп, но и Палата представителей, и Сенат стали более лояльны к криптоиндустрии.

💼Одним из важных шагов стало назначение Пола Аткинса на пост главы SEC — ранее ведомство занимало жесткую позицию в отношении криптовалют. Теперь же рынок ожидает более мягкого подхода.

🇺🇸 Трамп планирует создать стратегический резерв биткоина США, что также подогревает интерес инвесторов. Тэнг уверен, что это придаст криптосектору необходимую определенность и признание.

✍️Как вы считаете, это все еще задел для нового роста? Или цена уже заложила все эти ожидания, и рынок достигает максимумов на последней эйфорической волне?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

Вы этого не ждали, но у АС/DC в этом году тур по Европе!

Спустя ДЕСЯТОК (?) лет они снова на сцене!

🥊Торговая битва. Трамп против всего мира

Американские компании в Европе готовятся к ухудшению отношений США и ЕС. По данным Американской торговой палаты, 90% компаний ожидают осложнений, а 84% видят угрозу для цепочек поставок.

😒Что задумал Трамп?
▪️ Пошлины 10–20% на европейские товары, если ЕС не увеличит закупки американских нефти и газа.
▪️ 25% тарифы для Канады и Мексики, если не усилят борьбу с нелегальной миграцией.
▪️ Рост ограничений для Китая, чтобы вернуть производства в США.

🥺Как ответит мир?
▪️ ЕС рассчитывает договориться, но уступать в энергетике не спешит.
▪️ Канада и Мексика готовят ответные меры.
▪️ Китай уже начал вводить тарифы в ответ.

📌Последствия для экономики
Если пошлины вступят в силу, глобальный рост замедлится на 0,3 п.п. в 2025 году, прогнозирует Всемирный банк. США тоже не останутся в стороне — ФРС, опасаясь кризиса, ужесточает политику, а снижение ставки откладывается.

Трамп делает ставку на экономический протекционизм. Остановится ли мир на переговорах или впереди новая торговая война?🧐

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов

Красиво ликвиднули на 8 ярдов и полетели дальше вверх

Шо по маржин колам?

🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб

🇺🇸США под угрозой дефолта.

Министр финансов Джанет Л. Йеллен заявила, что с 21 января Министерство финансов вынуждено применить «чрезвычайные меры», чтобы предотвратить дефолт США.

☝️Причина – достижение лимита госдолга, который ограничивает объем заимствований для покрытия уже утвержденных расходов.

Йеллен обратилась к Конгрессу с просьбой немедленно повысить лимит, подчеркнув, что его достижение угрожает способности страны финансировать социальные программы, зарплаты и выплаты держателям облигаций.

📜Она напомнила, что лимит долга – это не новый расход, а необходимость оплатить существующие обязательства.

Вопрос теперь перейдет к новой администрации Дональда Трампа, которая уже предложила Скотта Бессента на пост главы Минфина.

👉Однако идея Трампа о возможной отмене лимита долга вызывает споры даже среди республиканцев.

США остается немного времени для поиска решений. Если Конгресс не примет меры, реальный дефолт может произойти уже этим летом, предупреждают эксперты.

✍️Как вы считаете, сможет ли администрация вовремя предотвратить новую неопределенность вокруг потолка госдолга. Или это вновь приведет к падению рынков, как в 2011 году, когда задержка в его повышении ударила по акциям?

Больших профитов 💸💸💵
➿➿➿➿➿➿➿➿
🔔 ПОДПИШИСЬ | Вступай в 💬 ЧАТ |
✍️ Бесплатная консультация - записывайся
🎓 Лучшее Обучение - для инвестора с любого уровня
📈 Мастер-группа ($1M in 7y) - закрытый клуб инвесторов